收購(gòu)潮再起 LED企業(yè)布局新一輪戰(zhàn)略收購(gòu)

　　近期不少LED企業(yè)進(jìn)行一些新的戰(zhàn)略收購(gòu)，以整合資源、開拓市場(chǎng)、提升業(yè)績(jī)。就此對(duì)近期部分的收購(gòu)案例進(jìn)行簡(jiǎn)單梳理。

　　國(guó)星光電擬1780萬(wàn)元收購(gòu)新立電子

　　9月17日，國(guó)星光電發(fā)布了一則《關(guān)于收購(gòu)新立電子100%股權(quán)暨關(guān)聯(lián)交易的公告》。

　　《公告》顯示，國(guó)星光電擬以自有資金1780萬(wàn)元收購(gòu)廣東省電子信息產(chǎn)業(yè)集團(tuán)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“電子集團(tuán)”)持有的廣東省新立電子信息進(jìn)出口有限公司(以下簡(jiǎn)稱“新立電子”)100%股權(quán)。

　　據(jù)悉，新立電子是國(guó)星光電控股股東、實(shí)際控制人廣東省廣晟資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)有限公司的全資子公司電子集團(tuán)的全資子公司，由電子集團(tuán)、廣東省粵晶高科股份有限公司于2001年10月共同出資組建。

　　資料顯示，新立電子是廣東省電子信息外貿(mào)行業(yè)的骨干企業(yè)，主營(yíng)業(yè)務(wù)為進(jìn)出口貿(mào)易業(yè)務(wù)，擁有進(jìn)出口經(jīng)營(yíng)權(quán)、自主報(bào)關(guān)權(quán)、自主報(bào)檢權(quán)，在海關(guān)、稅局等部門的優(yōu)良信用，在報(bào)關(guān)出口和退稅環(huán)節(jié)的運(yùn)行較好，資金回籠快，財(cái)務(wù)狀況比較健康。

　　國(guó)星光電表示，在公司打造品牌和市場(chǎng)國(guó)際化的戰(zhàn)略部署之下，通過(guò)全資收購(gòu)新立電子，公司可積極利用新立電子多年海外市場(chǎng)的開拓經(jīng)驗(yàn)及渠道資源大力推廣公司產(chǎn)品和拓展海外市場(chǎng)，提升公司出口產(chǎn)品、出口市場(chǎng)多元化程度，實(shí)現(xiàn)雙方協(xié)同發(fā)展，整合延伸公司產(chǎn)業(yè)鏈，有助于形成公司多元化經(jīng)營(yíng)的良好態(tài)勢(shì)。

　　關(guān)于本次收購(gòu)存在的風(fēng)險(xiǎn)，國(guó)星光電也作出了相關(guān)說(shuō)明。國(guó)星光電指出，2019年受國(guó)際貿(mào)易摩擦頻發(fā)、全球金融波動(dòng)加大、中東地緣政治風(fēng)險(xiǎn)、中美貿(mào)易戰(zhàn)和日韓貿(mào)易戰(zhàn)等因素影響，國(guó)際市場(chǎng)購(gòu)買需求整體疲弱，海外貿(mào)易的需求存在一定的放緩風(fēng)險(xiǎn)。

　　此外，國(guó)星光電還指出，新立電子主要從事進(jìn)出口貿(mào)易業(yè)務(wù)，有多年進(jìn)出口經(jīng)驗(yàn)的員工團(tuán)隊(duì)。通過(guò)本次股權(quán)收購(gòu)，有助于公司打造一支過(guò)硬的從事出口業(yè)務(wù)的團(tuán)隊(duì)，從而提升公司整體營(yíng)收水平和盈利能力，符合公司發(fā)展戰(zhàn)略和業(yè)務(wù)發(fā)展需要。

　　海洋王擬收購(gòu)明之輝51%股權(quán)

　　9月10日，海洋王發(fā)布公告《廣東華商律師事務(wù)所關(guān)于公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買資產(chǎn)并募集配套資金的法律意見(jiàn)書》。

　　海洋王擬通過(guò)發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買朱愷、童莉、深圳市萊盟建設(shè)合伙企業(yè)等 3 名股東合計(jì)持有的深圳市明之輝建設(shè)工程有限公司51%股權(quán);

　　同時(shí)擬向不超過(guò) 10 名其他特定投資者發(fā)行股份募配套資金，募集資金總額不超過(guò) 13566 萬(wàn)元，不超過(guò)本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金方式購(gòu)買資產(chǎn)交易對(duì)價(jià)的 100%。

　　公告顯示，海洋王擬通過(guò)發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式向交易對(duì)方支付交易對(duì)價(jià)，其中發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)占交易總額 75%，現(xiàn)金支付占交易總額 25%，此次發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的發(fā)行價(jià)格為5.63元/股。具體比例如下表：

　　收購(gòu)潮再起 LED企業(yè)布局新一輪戰(zhàn)略收購(gòu)

　　業(yè)績(jī)承諾表明，明之輝 2019 年度、2020 年度和 2021 年度實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)不低于 5600 萬(wàn)元、6100 萬(wàn)元、6400 萬(wàn)元，三年實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)累計(jì)數(shù)不低于上述預(yù)測(cè)凈利潤(rùn)累計(jì)數(shù)，即 18100 萬(wàn)元。

　　此外，若明之輝三年實(shí)際凈利潤(rùn)累計(jì)數(shù)低于其承諾凈利潤(rùn)，明之輝將以連帶責(zé)任方式對(duì)海洋王進(jìn)行補(bǔ)償，利潤(rùn)補(bǔ)償金額的上限為本次標(biāo)的資產(chǎn)交易總額價(jià)格，即 27132 萬(wàn)元。

　　海洋王表示，明之輝具有豐富的照明工程管理經(jīng)驗(yàn)，可以與公司形成較好的戰(zhàn)略協(xié)同效應(yīng)，借助明之輝在照明工程行業(yè)的資質(zhì)、經(jīng)驗(yàn)和工程管理優(yōu)勢(shì)，為客戶提供更為全面的服務(wù)。

　　聯(lián)域光電獲時(shí)代伯樂(lè)數(shù)千萬(wàn)元融資

　　近日，深圳市聯(lián)域光電有限公司(以下簡(jiǎn)稱聯(lián)域光電)完成首輪數(shù)千萬(wàn)元融資。投資方為深圳市時(shí)代伯樂(lè)創(chuàng)業(yè)投資管理有限公司(時(shí)代伯樂(lè))及上市公司洲明科技，融資將主要用于公司新產(chǎn)品的研發(fā)、優(yōu)化供應(yīng)鏈體系、擴(kuò)充團(tuán)隊(duì)及增設(shè)工廠四方面。

　　聯(lián)域光電成立于2012年，致力于LED特種照明產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售業(yè)務(wù)。公司核心產(chǎn)品是戶外LED照明。時(shí)代伯樂(lè)ICT投資總監(jiān)黃亦明表示：“聯(lián)域一直都是全球LED鞋盒燈的主要提供商，在細(xì)分行業(yè)具有較強(qiáng)影響力。未來(lái)HID金鹵燈的照明產(chǎn)品升級(jí)換代將會(huì)打開全新的LED大功率照明市場(chǎng)。同時(shí)，目前北美戶外特種LED照明滲透率還不到20%，這是一個(gè)千億級(jí)的市場(chǎng)。在北美，聯(lián)域在玉米燈、鞋盒燈、壁燈、泛光燈和油站燈這些產(chǎn)品品類中，有較高市場(chǎng)占有率，可以分享到市場(chǎng)增長(zhǎng)的紅利?！?/p>

　　Acuity Brands Lighting 擬收購(gòu)TLG

　　據(jù)報(bào)道，美國(guó)時(shí)間 9 月 10 日，Acuity Brands 宣布其全資子公司 Acuity Brands Lighting 與北美規(guī)格級(jí)燈具領(lǐng)先廠商 The Luminaires Group (TLG) 達(dá)成收購(gòu)協(xié)議，Acuity Brands Lighting 擬收購(gòu) TLG 所有股權(quán)。

　　消息顯示，TLG 的規(guī)格級(jí)燈具主要應(yīng)用于商業(yè)、機(jī)構(gòu)、酒店及市政市場(chǎng)，這些都將成為 Acuity Brands Lighting 目前動(dòng)態(tài)照明產(chǎn)品組合的補(bǔ)充。TLG 的室內(nèi)與戶外照明燈具分為五個(gè)細(xì)分的照明品牌，分別是 a-light， Cyclone，Eureka，，Luminaire LED 和 Luminis，客戶群包括建筑師、景觀設(shè)計(jì)師、室內(nèi)設(shè)計(jì)師和工程師等。

　　報(bào)道稱，TLG 年銷售額大約為 1 億美元，在美國(guó)和加拿大的五個(gè)辦公室雇傭了 350 多個(gè)員工。公司的每個(gè)品牌都有自己的定位。其中，a-light 設(shè)計(jì)和銷售室內(nèi)建筑照明產(chǎn)品，增強(qiáng)現(xiàn)代空間。Cyclone 主要為市政市場(chǎng)提供高品質(zhì)戶外裝飾燈具。Eureka 主營(yíng)室內(nèi)室外現(xiàn)代裝飾照明。Luminaire LED 提供室內(nèi)室外抗破壞照明燈具，可以抵抗環(huán)境和外部損害。Luminis 則主要設(shè)計(jì)用于商業(yè)和機(jī)構(gòu)等應(yīng)用場(chǎng)所的一系列室內(nèi)室外規(guī)格照明產(chǎn)品。

　　Acuity Brands 表示，TLG 五個(gè)強(qiáng)大品牌的加入將鞏固公司為廣泛客戶群提供優(yōu)質(zhì)建筑照明解決方案的承諾。公司將通過(guò)領(lǐng)先創(chuàng)新的驅(qū)動(dòng)器、控制器和聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)為 TLG 品牌提供聯(lián)網(wǎng)智能照明專業(yè)知識(shí)。結(jié)合專業(yè)知識(shí)和公司現(xiàn)有的互補(bǔ)照明品牌，Acuity Brands 將為客戶提供廣泛的可定制解決方案，可以滿足要求創(chuàng)新方案、出色設(shè)計(jì)與最佳性能的各種規(guī)模和復(fù)雜性應(yīng)用。

　　公司管理層預(yù)計(jì)本次收購(gòu)將立即增加2020財(cái)年的收益。收購(gòu)協(xié)議相關(guān)條款未披露，交易預(yù)計(jì)本月底前完成。