LED封裝是指發(fā)光芯片的封裝,相比集成電路封裝有較大不同。LED的封裝不僅要求能夠保護(hù)燈芯,而且還要能夠透光,所以LED的封裝對封裝材料有特殊的要求。LED封裝行業(yè)與上游LED芯片均經(jīng)歷過產(chǎn)能擴(kuò)張和價(jià)格戰(zhàn),競爭較為激烈,近幾年來中國LED封裝產(chǎn)值增速平穩(wěn),但大多數(shù)競爭力不強(qiáng)的中小企業(yè)均出現(xiàn)了不增收不增利退出市場的情況,行業(yè)集中度持續(xù)提升,而部分大企業(yè)通過調(diào)整產(chǎn)品布局和控制成本,盈利水平出現(xiàn)略微回升。
中國LED封裝市場產(chǎn)值增速平穩(wěn)
由于中國勞動(dòng)力的成本優(yōu)勢和政府政策的支持,中國作為全球LED產(chǎn)能中心,LED封裝產(chǎn)業(yè)在加速向國內(nèi)轉(zhuǎn)移,國際大廠如Lumileds、CREE、首爾半導(dǎo)體、三星、豐田合成等LED訂單逐漸流向中國廠商。2018年中國LED封裝市場規(guī)模突破千億元,同比增長14.3%,預(yù)計(jì)未來幾年中國LED封裝市場將保持穩(wěn)中有升的發(fā)展態(tài)勢,年均增幅在10%-15%,主要原因?yàn)椋篖ED照明具有較高的滲透率、LED其它細(xì)分市場如車用LED、小間距/Mini/Micro LED顯示等的驅(qū)動(dòng)。
數(shù)據(jù)來源:OFweek產(chǎn)業(yè)研究院
行業(yè)主要廠商LED封裝產(chǎn)品毛利率回升
2018年,從單個(gè)企業(yè)來看,由于每個(gè)企業(yè)封裝產(chǎn)品側(cè)重的應(yīng)用領(lǐng)域不同,因此毛利率差別較大,毛利率最高的廠商為國星光電;從行業(yè)整體毛利率水平發(fā)展趨勢看,主要代表廠商LED封裝產(chǎn)品毛利率除木林森外,均有小幅上升的趨勢。2019年上半年,除瑞豐光電,其余四家封裝廠毛利均比2018年有所上升。近兩年LED封裝企業(yè)通過調(diào)整產(chǎn)品布局,控制成本,避免價(jià)格競爭,毛利水平略微回升。
數(shù)據(jù)來源:企業(yè)財(cái)報(bào)
中國LED封裝集中度持續(xù)提升,規(guī)模效應(yīng)進(jìn)一步凸顯
從產(chǎn)值規(guī)模上看,2018年國內(nèi)LED封裝市場木林森為獨(dú)一檔;第二梯隊(duì)企業(yè)有國星光電、鴻利智匯、東山精密、聚飛光電、兆馳股份、瑞豐光電,這類企業(yè)LED封裝營收規(guī)模均在15億元以上;第三梯隊(duì)包含廈門信達(dá)、晶臺股份、萬潤科技、長方集團(tuán)等。其中,木林森、國星光電躋身全球LED封裝廠商排名前十。
隨著行業(yè)競爭加劇,LED封裝器件價(jià)格逐年下降、成本上升,眾多中小型封裝企業(yè)生存空間日益縮小,逐步退出市場,大企業(yè)在供應(yīng)鏈管控、良率管控、生產(chǎn)效率、規(guī)?;a(chǎn)等方面具有競爭優(yōu)勢得以繼續(xù)發(fā)展壯大,未來經(jīng)過兼并重組和自然淘汰,行業(yè)集中度將進(jìn)一步提升。
數(shù)據(jù)來源:企業(yè)財(cái)報(bào)
企業(yè)范圍:中國大陸LED封裝企業(yè)。
數(shù)據(jù)范圍:2018年1月-2018年12月。
排名依據(jù):依據(jù)2018年LED封裝業(yè)務(wù)營收情況及公司綜合實(shí)力、地區(qū)影響力、發(fā)展?jié)摿C合排名。
一、木林森
木林森成立于1997年,2015年2月在深圳證券交易所上市,主要從事LED封裝及應(yīng)用的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售,產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于家用電子產(chǎn)品、燈飾、景觀照明、交通信號、平板顯示及亮化工程等領(lǐng)域。2018年,木林森實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入179.52億元。
二、國星光電
國星光電成立于2002年,2010年7月在深圳證券交易所上市,主要從事半導(dǎo)體發(fā)光二極管及其應(yīng)用產(chǎn)品的研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)和銷售,產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于消費(fèi)類電子產(chǎn)品、家電產(chǎn)品、計(jì)算機(jī)、通信、平板顯示、亮化工程及通用照明領(lǐng)域。2018年,國星光電實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入36.27億元。
三、鴻利智匯
鴻利智匯集團(tuán)股份有限公司(簡稱鴻利智匯)創(chuàng)立于2004年,注冊資本7.1億,總部設(shè)在中國廣州。鴻利智匯業(yè)務(wù)涉及LED封裝、LED汽車照明、車聯(lián)網(wǎng)——互聯(lián)網(wǎng)車主服務(wù)等領(lǐng)域,2018年,鴻利智匯實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入40.03億元。
四、東山精密
東山精密成立于1998年,2010年4月在深圳證券交易所上市,主要產(chǎn)品包括印刷電路板、LED 電子器件和通信設(shè)備等,產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于消費(fèi)電子、電信、工業(yè)、汽車等行業(yè)。2018年,東山精密實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入198.25億元。
五、聚飛光電
深圳市聚飛光電股份有限公司成立于2005年,2012年3月19日,聚飛光電在深交所正式掛牌上市。該公司專業(yè)從事SMD LED器件的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售,主要產(chǎn)品是背光LED、照明LED、燈條產(chǎn)品、車用LED、顯示屏LED及數(shù)碼管等全系列LED器件與產(chǎn)品,產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于手機(jī)、PAD、電腦、TV、電器等消費(fèi)類電子產(chǎn)品及顯示屏、照明、汽車電子、數(shù)碼管等領(lǐng)域,在國內(nèi)背光LED領(lǐng)域占有重要的一席。2018年,聚飛光電實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入23.45億元。
六、兆馳股份
深圳市兆馳股份有限公司于2005年4月成立,注冊資本452,694.06萬元。2010年6月在深圳證券交易所中小企業(yè)板上市。兆馳股份主營業(yè)務(wù)方向?yàn)橐壕щ娨暋C(jī)頂盒、LED元器件及組件、網(wǎng)絡(luò)通訊終端和互聯(lián)網(wǎng)文娛等產(chǎn)品的設(shè)計(jì)、研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。2018年,兆馳股份實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入128.68億元。
兆馳股份旗下從事LED封裝業(yè)務(wù)的主要子公司為深圳市兆馳節(jié)能照明股份有限公司(簡稱兆馳節(jié)能),該司創(chuàng)立于2011年4月,注冊資金人民幣2.68億元,擁有深圳和南昌兩大生產(chǎn)基地,產(chǎn)品定位于LED 照明、LED背光源和LED顯示三大核心應(yīng)用領(lǐng)域。
七、瑞豐光電
瑞豐光電是專業(yè)從事LED封裝及提供相關(guān)解決方案的國家級高新技術(shù)企業(yè),也是國內(nèi)封裝領(lǐng)域領(lǐng)軍企業(yè)。主要產(chǎn)品為照明用LED器件及組件、高端背光源LED器件及組件(中大尺寸液晶電視背光源、小尺寸背光LED等)、顯示用LED器件及組件等,廣泛應(yīng)用于液晶電視、電腦及手機(jī)、日用電子產(chǎn)品、城市亮化照明、室內(nèi)照明、各類顯示屏、工業(yè)應(yīng)用和汽車、醫(yī)療健康、安防智控等領(lǐng)域。2018年,瑞豐光電實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入15.62億元。
八、廈門信達(dá)
廈門信達(dá)股份有限公司始創(chuàng)于1984年,1997年在深交所上市,是廈門國貿(mào)控股集團(tuán)有限公司的控股子公司,該司已形成以電子信息產(chǎn)業(yè)為核心,汽車經(jīng)銷、供應(yīng)鏈等業(yè)務(wù)同時(shí)發(fā)展的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。2018年,廈門信達(dá)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入649.31億元。
廈門信達(dá)光電業(yè)務(wù)聚焦于LED封裝及應(yīng)用產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售,涵蓋顯示屏用直插 LED 管、顯示屏用貼片LED管、大功率和小功率白光LED等封裝產(chǎn)品及LED道路照明燈具、LED室內(nèi)照明燈具等應(yīng)用產(chǎn)品,廣泛應(yīng)用于平板顯示、白光通用、特種照明及室內(nèi)外照明等領(lǐng)域。通過深耕產(chǎn)業(yè)鏈中下游封裝及應(yīng)用領(lǐng)域十余載,該公司已形成顯示屏封裝、白光封裝、應(yīng)用照明三大領(lǐng)域共同發(fā)展的業(yè)務(wù)格局。
九、晶臺股份
晶臺股份成立于2008年,主要從事LED封裝及應(yīng)用產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)與銷售,主要產(chǎn)品為SMD LED和LED燈具及配套產(chǎn)品,產(chǎn)品主要應(yīng)用于顯示、照明等領(lǐng)域。2018年,晶臺股份實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入10.91億元。
十、萬潤科技
深圳萬潤科技股份有限公司(簡稱“萬潤科技”),創(chuàng)立于2002年,是一家以LED產(chǎn)業(yè)和廣告?zhèn)髅綐I(yè)“雙主業(yè)”驅(qū)動(dòng)發(fā)展、創(chuàng)新力強(qiáng)的大型現(xiàn)代化企業(yè)集團(tuán)。該司于2012年2月在深交所中小板成功上市。在LED領(lǐng)域,萬潤科技是集研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)和銷售于一體的中高端LED光源器件封裝和LED應(yīng)用照明產(chǎn)品提供商,經(jīng)營范圍:包括LAMP(顯示指示、照明)、SMD(背光、照明),紅外LED和LED市政照明、商業(yè)照明、廣告標(biāo)識照明,節(jié)能改造和景觀亮化等多項(xiàng)目領(lǐng)域。2018年萬潤科技實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入45.77億元。