中國LED照明行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)分析

LED照明即是發(fā)光二極管照明，是一種半導(dǎo)體固體發(fā)光器件。它是利用固體半導(dǎo)體芯片作為發(fā)光材料，在半導(dǎo)體中通過載流子發(fā)生復(fù)合放出過剩的能量而引起光子發(fā)射，直接發(fā)出紅、黃、藍(lán)、綠色的光；在此基礎(chǔ)上，利用三基色原理，添加熒光粉，可以發(fā)出任意顏色的光。

一、市場(chǎng)現(xiàn)狀

1、發(fā)展歷程

20世紀(jì)90年代我國LED照明產(chǎn)業(yè)處于發(fā)展初期，隨后海外知名品牌入駐國內(nèi)照明市場(chǎng)，帶來了綠色照明新理念，加速LED照明的推廣。1999年后，社會(huì)各方加大對(duì)LED照明技術(shù)投入和研發(fā)，驅(qū)動(dòng)LED照明行業(yè)進(jìn)入快速發(fā)展階段。2009-2016年，隨著照明技術(shù)的不斷創(chuàng)新以及產(chǎn)品價(jià)格降低，LED照明進(jìn)一步取代傳統(tǒng)照明，LED照明產(chǎn)品從裝飾性逐步向工業(yè)等專業(yè)型功能領(lǐng)域滲透。如今照明技術(shù)成熟完善，且達(dá)到新高度，健康照明、植物照明等細(xì)分行業(yè)及產(chǎn)品技術(shù)解決方案相繼涌現(xiàn)，形成了巨大的應(yīng)用市場(chǎng)，LED照明需求也持續(xù)高速增長。目前我國擁有完整的LED照明產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈，LED技術(shù)處于國家先進(jìn)水平，后續(xù)行業(yè)將邁入精耕細(xì)作時(shí)代。

LED照明行業(yè)發(fā)展歷程

資料來源：公開資料整理

2、發(fā)展現(xiàn)狀

良好的政策外部環(huán)境是驅(qū)動(dòng)LED照明行業(yè)有序健康增長的一大因素。我國鼓勵(lì)綠色節(jié)能照明發(fā)展并出臺(tái)相關(guān)政策，比如2022年3月國家住建部《“十四五”建筑節(jié)能與綠色建筑發(fā)展規(guī)劃》中規(guī)劃至2025年全面建成綠色建筑，加快LED照明燈具普及,無疑給LED照明行業(yè)帶來新機(jī)遇。

不僅僅是中國，全球各國政府在新冠疫情爆發(fā)后也從政策上大力推進(jìn)綠色照明落地，這將提升LED照明市場(chǎng)需求。

全球各國地區(qū)有關(guān)綠色照明政策

資料來源：觀研天下整理（PY）

除了政策紅利外，LED照明商用范圍擴(kuò)大也帶動(dòng)市場(chǎng)需求釋放。LED照明具有散熱少、亮度高、能效高等性能，并且相關(guān)節(jié)能照明方案也優(yōu)于其他照明解決方案，因此更受消費(fèi)者青睞。其中通用照明、家居照明、工業(yè)照明和景觀照明是LED照明應(yīng)用中的主流市場(chǎng)，隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展和商業(yè)化進(jìn)程的推進(jìn)，各種照明領(lǐng)域市場(chǎng)擴(kuò)容，同時(shí)市場(chǎng)邊界不斷拓展延伸，推動(dòng)LED照明產(chǎn)品市場(chǎng)滲透率不斷提升。根據(jù)CSA數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，2017-2020年我國LED照明市場(chǎng)滲透率從65% 逐步提升至78%；按此趨勢(shì)，預(yù)計(jì)2021年LED照明滲透率定將突破80%。

除了政策紅利外，LED照明商用范圍擴(kuò)大也帶動(dòng)市場(chǎng)需求釋放。LED照明具有散熱少、亮度高、能效高等性能，并且相關(guān)節(jié)能照明方案也優(yōu)于其他照明解決方案，因此更受消費(fèi)者青睞。其中通用照明、家居照明、工業(yè)照明和景觀照明是LED照明應(yīng)用中的主流市場(chǎng)，隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展和商業(yè)化進(jìn)程的推進(jìn)，各種照明領(lǐng)域市場(chǎng)擴(kuò)容，同時(shí)市場(chǎng)邊界不斷拓展延伸，推動(dòng)LED照明產(chǎn)品市場(chǎng)滲透率不斷提升。根據(jù)CSA數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，2017-2020年我國LED照明市場(chǎng)滲透率從65% 逐步提升至78%；按此趨勢(shì)，預(yù)計(jì)2021年LED照明滲透率定將突破80%。

數(shù)據(jù)來源：CSA、觀研天下整理

另外，國內(nèi)LED企業(yè)跨行業(yè)戰(zhàn)略合作也是LED照明行業(yè)的一大現(xiàn)狀。我國LED照明行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，各企業(yè)為占據(jù)更多的市場(chǎng)份額，與其他行業(yè)伙伴合作獲得資源優(yōu)勢(shì)。

2021年國內(nèi)LED行業(yè)戰(zhàn)略合作案例

資料來源：觀研天下整理

3、市場(chǎng)規(guī)模

我國LED照明應(yīng)用市場(chǎng)龐大，2017-2019年LED照明市場(chǎng)規(guī)模呈增長態(tài)勢(shì)，2019年規(guī)模達(dá)到峰值，為6388億元；不過規(guī)模增速有所下降，三年增速分別為24.7%、13.8%、5.1%。此外2020年受限于疫情，建筑行業(yè)和基礎(chǔ)設(shè)施開發(fā)進(jìn)度放緩，LED照明需求相應(yīng)降低，市場(chǎng)規(guī)?？s減到5967億元。2021年國內(nèi)疫情得到有效防控，LED照明需求恢復(fù)增長，市場(chǎng)規(guī)模將回升到6400余億元。

二、競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)狀

1、主要企業(yè)

當(dāng)前我國LED照明上市企業(yè)數(shù)量眾多，包括LLED芯片端、封裝端、設(shè)備端、照明應(yīng)用端等類型，具體有木林森、歐普照明、公牛集團(tuán)、佛山照明等企業(yè)。

我國LED照明主要上市企業(yè)簡(jiǎn)介

資料來源：觀研天下整理

2、企業(yè)經(jīng)營狀況

在營業(yè)收入方面，除昇輝科技外，2021年木林森、英飛特、崧盛股份、佛山照明、太龍股份均實(shí)現(xiàn)了營收增長。其中LED封裝端企業(yè)木林森營收保持百億元水平，為186.15億元，較上年增長7.10%；LED照明應(yīng)用端企業(yè)太龍股份營收增幅高達(dá)336.80%，商業(yè)照明是其主要營收來源，未來該企業(yè)或?qū)⒊掷m(xù)深化商用照明業(yè)務(wù)。

2019-2021年我國LED照明企業(yè)營收情況（億元）

數(shù)據(jù)來源：觀研天下整理

在凈利潤方面，2021年部分LED照明企業(yè)凈利潤獲得增長，如木林森凈利潤11.59億元?jiǎng)?chuàng)歷史新高，增幅近乎達(dá)到3倍；太龍股份實(shí)現(xiàn)盈利雙增，凈利潤1.23億元，同比增長362.43%。另有部分企業(yè)凈利潤下滑，如佛山照明、昇輝科技利潤降幅分別為21.09%、63.82%。

從LED照明整個(gè)行業(yè)來看，2021年照明行業(yè)利潤被壓縮，各企業(yè)開始向高附加值等細(xì)分市場(chǎng)布局。2022年地緣政治危機(jī)、國內(nèi)疫情反復(fù)均對(duì)照明行業(yè)帶來消極影響，LED照明行業(yè)仍面臨著巨大挑戰(zhàn)。

2019-2021年我國LED照明企業(yè)凈利潤情況（億元）

數(shù)據(jù)來源：觀研天下整理