聚燦光電擬募資7億擴(kuò)產(chǎn)高光效LED芯片項目

近日，聚燦光電非公開發(fā)行股票方案獲證監(jiān)會批準(zhǔn)，方案顯示聚燦擬募資10億元，其中7億元用于高光效LED芯片擴(kuò)產(chǎn)升級項目。

募集資金投向：本次發(fā)行擬募集資金總額不超過100,000.00萬元，扣除發(fā)行費用后全部用于以下項目：

募集說明書顯示，高光效LED芯片擴(kuò)產(chǎn)升級項目位于江蘇省宿遷經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)聚燦光電科技(宿遷)有限公司現(xiàn)有廠區(qū)內(nèi)。建設(shè)完成后，項目將用于研發(fā)與制造包含Mini/Micro LED、車用照明、高功率LED等在內(nèi)的高端LED芯片產(chǎn)品，并形成藍(lán)綠光LED芯片950萬片/年的生產(chǎn)能力，其中藍(lán)綠光LED芯片828萬片/年，mini LED芯片120萬片/年。

聚燦光電指出，“高光效LED芯片擴(kuò)產(chǎn)升級項目”建成后，預(yù)計中高端LED藍(lán)綠光芯片、mini LED芯片年度平均銷售收入合計57,347.64萬元，年度平均利潤總額合計9,403.17萬元。根據(jù)本次募投項目經(jīng)濟(jì)效益測算模型及發(fā)行人既往經(jīng)營情況，項目建設(shè)及運營周期按10年計算，“高光效LED芯片擴(kuò)產(chǎn)升級項目”綜合毛利率為25.52%，稅后內(nèi)部收益率為14.81%，稅后投資回收期(不包含2年建設(shè)期)為4.11年。

據(jù)聚燦光電對此次募資說明書稱，本次發(fā)行的目的其一是支撐公司戰(zhàn)略發(fā)展，提升產(chǎn)品品質(zhì)與產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，為公司增長增添動力。

隨著技術(shù)進(jìn)步、應(yīng)用領(lǐng)域的不斷擴(kuò)大、市場規(guī)模以及行業(yè)滲透率的不斷提高，國內(nèi)LED芯片行業(yè)整體呈現(xiàn)增長趨勢，行業(yè)集中度逐步提高，LED芯片高端新興應(yīng)用的市場規(guī)?？焖偬岣?。為順應(yīng)行業(yè)發(fā)展趨勢以及行業(yè)競爭環(huán)境的新態(tài)勢，聚燦光電在已有產(chǎn)業(yè)布局的基礎(chǔ)上，亟需進(jìn)一步加強(qiáng)新興高端應(yīng)用領(lǐng)域的高光效LED 芯片的產(chǎn)業(yè)布局，鞏固并擴(kuò)大市場份額，提升公司核心產(chǎn)品的技術(shù)水平，提高公司的市場地位，同時持續(xù)跟進(jìn)產(chǎn)業(yè)技術(shù)發(fā)展方向，完善公司的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，確保公司持續(xù)、快速、健康發(fā)展，增強(qiáng)公司盈利能力，提升上市公司質(zhì)量，進(jìn)而實現(xiàn)企業(yè)價值和股東利益最大化。

其二是為了緩解公司營運資金壓力，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)抗風(fēng)險能力。

LED 外延生長及芯片制造環(huán)節(jié)在LED產(chǎn)業(yè)鏈中技術(shù)含量高，設(shè)備投資強(qiáng)度大，同時利潤率也相對較高，是典型的資本、技術(shù)密集型行業(yè)。受限于資本市場環(huán)境和上市時點較晚等因素，聚燦光電營運資金主要通過借款的方式解決，資金成本壓力較大，且銀行借款額度受相關(guān)政策影響較大、效率較低。

近年來，聚燦光電加大生產(chǎn)研發(fā)投入力度和市場開發(fā)力度，對流動資金的需求進(jìn)一步加大。與同行業(yè)上市公司相比，聚燦光電資產(chǎn)負(fù)債率較高，流動性較弱，資本實力在一定程度上影響了公司的競爭實力。為了匹配公司發(fā)展需要，聚燦光電擬通過本次向特定對象發(fā)行股票募集資金，補(bǔ)充公司主營業(yè)務(wù)發(fā)展所需的營運資金，緩解資金壓力，降低資產(chǎn)負(fù)債率，改善公司的資本結(jié)構(gòu)，提高公司抗風(fēng)險能力，進(jìn)而提升盈利能力與經(jīng)營穩(wěn)健性，實現(xiàn)公司的可持續(xù)發(fā)展。