借助重大資產(chǎn)重組成功完成對(duì)龍文教育的并購(gòu)后,勤上光電越來(lái)越表現(xiàn)出對(duì)教育行業(yè)的熱衷。過去一年內(nèi),公司已經(jīng)多次籌劃在教育領(lǐng)域的資產(chǎn)收購(gòu)事宜。2月3日晚間,公司公告宣布再度停牌籌劃股權(quán)收購(gòu)事宜,標(biāo)的資產(chǎn)屬于教育行業(yè),且預(yù)計(jì)金額已達(dá)到股東大會(huì)審議的標(biāo)準(zhǔn)。
回顧勤上光電的發(fā)展歷程,這家原本以LED為主業(yè)的公司在2016年開啟了重大戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型,通過重大資產(chǎn)重組置入國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的K12教育機(jī)構(gòu)龍文教育,上市公司亦轉(zhuǎn)變?yōu)椤癓ED+教育”雙主業(yè)的模式。
本次重組于2016年8月順利完成,但勤上光電并未就此止步。公司隨即在2016年10月12日與與深圳市英倫教育產(chǎn)業(yè)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“英倫教育”)達(dá)成協(xié)議,擬以總計(jì)8800萬(wàn)元的現(xiàn)金取得英倫教育40%股權(quán),并間接持有英倫教育100%控股的深圳國(guó)際預(yù)科學(xué)院40%股權(quán)。
到了2016年11月8日,公司又與何志堅(jiān)、劉東鳴簽署協(xié)議,擬收購(gòu)兩人持有的小紅帽教育股權(quán)以及其實(shí)際控制或所有的幼兒園股權(quán)不低于80%的比例,并對(duì)上述資產(chǎn)估值8.7億元。
2016年12月17日,勤上光電宣布公司全資子公司香港勤上擬以現(xiàn)金的形式收購(gòu)Aidi持有的愛迪教育100%股權(quán),并對(duì)其估值29億元。愛迪教育是一家依據(jù)開曼群島法律設(shè)立并存續(xù)豁免有限責(zé)任公司,通過VIE安排控制了位于中國(guó)的若干教育資產(chǎn)和辦學(xué)業(yè)務(wù)。
2017年1月20日,勤上光電與與凹凸教育簽訂《增資及收購(gòu)備忘錄》,擬通過現(xiàn)金取得不低于凹凸教育10%的股權(quán);同時(shí)與思齊教育簽訂《增資/收購(gòu)備忘錄》,擬通過現(xiàn)金取得思齊教育不低于10%的股權(quán)。上述投資中,公司對(duì)凹凸教育投前估值為2.6億元,對(duì)思齊教育的投前估值為6億元。
據(jù)此統(tǒng)計(jì),勤上光電已經(jīng)連續(xù)5次籌劃針對(duì)教育行業(yè)的并購(gòu),涵蓋了K12教育、國(guó)際教育、幼兒教育、個(gè)性化教育等多個(gè)細(xì)分領(lǐng)域,其中對(duì)龍文教育的收購(gòu)已經(jīng)完成。目前公司正在停牌籌劃的已經(jīng)是第6次涉及教育行業(yè)的收購(gòu)事項(xiàng)。
在前述多項(xiàng)收購(gòu)中,勤上光電還多次強(qiáng)調(diào),近期國(guó)家新版《民辦教育促進(jìn)法》審核通過,對(duì)我國(guó)民辦教育產(chǎn)業(yè)的未來(lái)發(fā)展提供了法律基礎(chǔ)和導(dǎo)向性指引。公司預(yù)計(jì)未來(lái)教育產(chǎn)業(yè)將迎來(lái)快速發(fā)展時(shí)期,此類收購(gòu)將進(jìn)一步推進(jìn)公司在民辦教育領(lǐng)域內(nèi)的業(yè)務(wù)布局和拓展,提高公司綜合競(jìng)爭(zhēng)力,為公司在教育領(lǐng)域的整合和擴(kuò)展打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ),助力公司持續(xù)穩(wěn)定快速發(fā)展。
記者注意到,2016年8月26日的一份戰(zhàn)略合作框架協(xié)議的簽訂可能是勤上光電在教育領(lǐng)域突然加速并購(gòu)的原因之一。當(dāng)日,公司宣布與華夏人壽、華夏久盈建立戰(zhàn)略合作關(guān)系,華夏人壽和華夏久盈擬為勤上光電在教育培訓(xùn)領(lǐng)域的投資提供資本運(yùn)作方面的資源支持和顧問服務(wù),包括但不限于尋求并購(gòu)資源、資產(chǎn)重組、資產(chǎn)注入、配套融資、定向增發(fā)等方面的全面支持。華夏人壽和華夏久盈將認(rèn)為合適的教育培訓(xùn)類標(biāo)的資產(chǎn)優(yōu)先選擇推薦給勤上光電。
勤上光電當(dāng)時(shí)已經(jīng)表態(tài):目前公司已成功進(jìn)軍教育培訓(xùn)領(lǐng)域,擬在教育培訓(xùn)領(lǐng)域進(jìn)行深入投資。與華夏人壽、華夏久盈在教育培訓(xùn)領(lǐng)域開展全方位合作,有利于實(shí)施公司發(fā)展規(guī)劃,努力打造公司教育產(chǎn)業(yè)完整產(chǎn)業(yè)鏈平臺(tái)。
對(duì)此, 廣證恒生亦發(fā)布研報(bào)表示:短短一年時(shí)間內(nèi),公司管理層憑借堅(jiān)定轉(zhuǎn)型魄力與資金優(yōu)勢(shì),實(shí)現(xiàn)在幼教、K12培訓(xùn)以及國(guó)際學(xué)校領(lǐng)域“跑馬圈地”,目前旗下教育資產(chǎn)規(guī)模躋身教育龍頭。同時(shí),圍繞旗下眾多教育資產(chǎn)的協(xié)同與整合管理,公司也積極加碼推進(jìn),致力于打造優(yōu)質(zhì)教育管理團(tuán)隊(duì)打造領(lǐng)軍教育集團(tuán)。